在1954年至1955年间，担任以色列总理的摩西·夏里特（MosheSharett）试图轰炸埃及未遂
古城阿克
古城阿克
而爆发丑闻，造成以色列在政治上蒙羞。
埃及在1956年国有化了苏伊士运河，英国和法国对此相当不满。以色列在遭到一连串阿拉伯地下民兵部队的袭击后，秘密的与英法两国结盟，并且对埃及宣战。在苏伊士运河危机后，三个国家遭到联合国的谴责，以色列被迫从西奈半岛撤军。
在1955年，大卫·本-古理安再次成为以色列总理，并且一直任职到1963年才辞职。在古理安辞职后，列维·艾希科尔（LeviEshkol）继任了总理。
在1961年，纳粹的战争犯、也是欧洲犹太人大屠杀主谋之一的阿道夫·艾希曼在阿根廷的布宜诺斯艾利斯遭到以色列的摩萨德（Mossad）情报局干员逮捕，并且被送回以色列接受审判。艾希曼成为以色列历史上唯一一个遭到法庭判决死刑的罪犯。
在政治舞台上，以色列和阿拉伯国家的关系在1967年5月再次紧绷。
叙利亚、约旦、和埃及透露了开战的意图，埃及并且驱逐了在加沙地带的联合国维和部队。埃及违反了之前立定的条约、并且封锁了以色列战略要地的堤蓝海峡，接着又在以色列边界部署大量的战车和战机，以色列于是以埃及挑衅为由在6月5日对埃及展开先发制人的攻势。在这场六日战争中，以色列击败了所有阿拉伯邻国的军队，并且在空军战场上获得完全的胜利。以色列一口气夺下了整个西岸地区、加沙地带、西奈半岛、和戈兰高地，1949年划定的绿线则变成以色列管辖国内领土和占领区域的行政分界线。后来在签订一则和平协议后，以色列将西奈半岛还给了埃及。
在战争中以色列空军误炸了一艘美军的情报船自由号（USSLiberty），造成34名美军死亡。美国和以色列的调查总结认为这场意外是因为自由号的辨识困难而造成的误击事件。
1969年，梅尔夫人当选以色列第一位女总理。
20世纪70年代
耶路撒冷哭墙
耶路撒冷哭墙
1968年至1972年这段期间被称为消耗战争（WarofAttrition），以色列和叙利亚、埃及间的边界频繁爆发许多小规模的冲突。除此之外，在1970年代早期，巴勒斯坦武装部队对以色列和各国的犹太人展开了规模空前的恐怖攻击，在1972年夏季奥林匹克运动会中爆发了慕尼黑惨案，巴勒斯坦的武装民兵挟持以色列的代表团成员作为人质，最后所有人质皆遭杀害。以色列对此展开了报复性的“上帝之怒行动”（OperationWrathofGod），由一群以色列摩萨德情报局的干员在世界各地行刺那些筹划慕尼黑惨案的幕后凶手。
最后，在1973年10月6日，正值犹太人传统的赎罪日那天，埃及和叙利亚对以色列发起了突袭攻势。尽管阿拉伯国家在战争初期成功打击了准备不足的以色列军队，但是由于以色列依靠美国的强大外援以及卫星科技，埃及和叙利亚最终仍被以色列击退。战后的几年局势变的较为平静，以色列和埃及终于得以达成和平协议。
在1974年，伊扎克·拉宾继承梅尔夫人成为第五任总理。
1977年的国会选举成为以色列政治历史上的主要转折点，从1948年来一直支配以色列政坛的工党联盟（המערך）遭到梅纳赫姆。贝京领导的联合党击败，这次选举在以色列还被称为是一场“革命”。
接着，在当年的11月，埃及的总统萨达特史无前例的拜访了以色列，在以色列国会进行演讲，这是以色列建国以来第一次获得阿拉伯国家的承认。以色列军队的后备军官也组成和平运动以支持这次谈和。在萨达特拜访之后，两国间进行的和平谈判最后签下了大卫营和约。
在1979年3月，贝京和沙达特在美国华盛顿特区达成以色列-埃及和平条约。随着条约的签订，以色列从西奈半岛撤军，并且撤离了自从1970年代开始在那里建立的移民区。以色列也同意依据1949年划定的绿线让巴勒斯坦获得自治权。
20世纪80年代
在1981年6月7日，以色列空军轰炸了伊拉克在奥西拉克（Osirak）建立的核子反应炉，阻止了伊拉克制造核武器的企图，这次任务又被称为巴比伦行动。
在1982年，以色列对黎巴嫩发动了一场攻势，卷入自从1975年以来一直进行的黎巴嫩内战。以色列的开战理由为保护以色列在北方的殖民区，当时殖民区经常受到来自黎巴嫩的恐怖攻击。在建立了四十公里的障碍区后，以色列国防军继续前进，甚至攻下了首都贝鲁特。以色列军队将巴勒斯坦解放组织逐出了黎巴嫩，迫使巴解转移基地至突尼斯。由于无法承担战争带来的压力，总理贝京在1983年辞职，由伊扎克·沙米尔（YitzhakShamir）继任。以色列最后在1986年撤出了大部分在黎巴嫩的军队，边界的缓冲地带则一直被维持，直到2000年以色列进行单方面的撤军。
在1980年代里，原本由伊扎克·沙米尔领导的右派政府被左派的西蒙·佩雷斯取代。佩雷斯从1984年开始担任总理，但在1986年又被沙米尔取代，沙米尔达成了一个政党联盟的协议。在1987年爆发的巴勒斯坦大起义引燃了占领区域的一连串暴动，在暴动后沙米尔再次于1988年的选举中连任总理职位。
20世纪90年代
在波斯湾战争中，虽然以色列不是反伊拉克的联盟国之一、也没有实际参与伊拉
1994年阿拉法特、佩雷斯、拉宾同获和平奖
1994年阿拉法特、佩雷斯、拉宾同获和平奖
克战事，以色列仍遭到39枚飞毛腿导弹击中。导弹并没有直接杀害任何以色列的公民，倒是有一些人因为不正确使用预备的防毒面具而死亡，除此之外一名以色列人遭到爱国者导弹碎片击中而丧命。在战事中，以色列也向在西岸和加沙地带的巴勒斯坦人提供防毒面具，以免他们遭伊拉克的生化武器攻击。尽管如此，巴解仍然表示支持萨达姆政权，一些巴勒斯坦居民甚至还站在屋顶上替来袭的飞毛腿导弹欢呼，虽然最后他们仍使用了以色列人提供的防毒面具。
在1990年代早期，原苏联的大量犹太人开始移民至以色列，依据以色列的回归法，这些人在抵达以色列时便能取得以色列公民权。大约有38万人在1990-1991年抵达以色列。虽然以色列大众最初相当支持回归法，新移民造成的许多问题被工党作为选战中的把柄，批评执政的联合党没有解决他们的工作和住房问题。结果在1992年的选举中，新移民们大量投票给工党，使得左派再次抬头。在选举之后，伊扎克·拉宾成为了总理。在选举中工党曾经承诺将会大为改善以色列的国内治安和与阿拉伯国家的关系。到了1993年底，以色列政府抛弃了1991年的马德里协议框架，改与巴解签订奥斯陆协议（OsloAccords）。在1994年，约旦成为继埃及之后第二个承诺与以色列和平共处的阿拉伯国家。[5] 空运业务方面诸如航空公司有：捷星亚洲航空(3K),墨西哥联盟航空(6R),哈薩克斯坦货运航空(9D),捷特航空(9W),翠鸟航空(IT),加拿大航空(AC),亚洲航空(AK),美国航空(AA),荷兰航空(AY),法国航空(AF),墨西哥航空(AM),印度航空(AI),英国航空(BA),文莱航空(BI),孟加拉航空(BG),国泰航空(CX),美国大陆航空(CO),中华航空(CI),BRINER AIR CARO(E6),埃塞俄比亚航空(ET),阿联酋阿提哈德航空(EY),阿联酋国际航空(EK),冰岛航空(FI),斐济太平洋航空(FJ),联邦航空(FX),海湾航空(GF),香港航空(HX),乌兹别克斯坦航空(HY),西班牙航空(IB),斯诺文尼亚航空(JP),巴西天马航空(JJ),翡翠航空(JI),日本航空(JL),港龙航空(KA),哈萨克斯坦航空(KC),大韩航空(KE),荷兰皇家航空(KL),马耳他航空(KM),肯尼亚航空(KQ),科威特航空(KU),智利航空(LA),香港华民航空(LD),波兰航空(LO),以色列航空(LY),美国天箭航空(M6),墨西哥麦斯航空(M7),匈牙利航空(MA),马来西亚航空(MH),毛里求斯航空(MK),马丁航空(MP),埃及航空(MS),全日空航空(NH),新西兰航空(NZ),泰国东方航空(OX),韩亚航空(OZ),极地航空(PO),菲律宾航空(PR),乌克兰航空(PS),澳洲航空(QF),坦帕航空(QT),卡塔尔航空(QR),约旦皇家航空(RJ),俄罗斯空桥航空(RU),南非航空(SA),新加坡航空(SQ),俄罗斯国际航空(SU),沙特航空(SV),泰国航空(TG),土耳其航空(TK),葡萄牙航空(TP),美国联合航空(UA),联合包裹(UPS),斯里兰卡航空(UL),伊朗马汉航空(W5),立荣航空(B7),胜安航空(MI),亚洲航空(FD),深圳航空(ZH),海南航空(HU),中国航空(CA),南方航空(CZ)等；